Invertir en petróleo o en las compañías petroleras

Antes de preguntarse cómo comprar y vender petróleo, es importante saber que el trading del barril de petróleo como materia prima no es la única forma de hacer inversiones en el oro negro. En efecto, también es posible especular con la cotización de acciones en bolsa provenientes de empresas que ejercen en este sector.

La inversión en directo en la cotización del petróleo requiere una técnica diferente a la de la inversión en acciones petroleras, puesto que el petróleo en bolsa es especialmente volátil y puede presentar riesgos importantes para el trader que no tiene suficiente experiencia en el mercado.

La inversión en acciones de empresas del sector del petróleo, como por ejemplo las compañías petroleras más grandes o las empresas encargadas de realizar las infraestructuras de producción o de transporte de petróleo, se parece mucho a la inversión en bolsa clásica. Sin embargo, hay que comprender que el precio del petróleo y su evolución tendrán un impacto directo en el valor de estos títulos bursátiles.

Para decidir de qué forma quiere proceder, o bien comprar y vender petróleo en línea, o bien comprar acciones de empresas petroleras, debe cuestionarse sobre sus conocimientos de estos diferentes mercados, sobre su perfil de inversión y sobre su estrategia de marketing y el horizonte de la misma.

También se pueden hacer estos dos tipos de inversiones de forma simultánea, ya que los corredores y plataformas de trading que proponen especular con la cotización del petróleo ofrecen también, por lo general, acciones en bolsa de los grandes índices bursátiles internacionales, entre las que se encuentran numerosas acciones de este sector.

En el resto de este artículo sólo trataremos específicamente las compras y ventas del petróleo bruto.

 

Diferentes formas de comprar y vender petróleo:

Existen varias formas de realizar inversiones en petróleo comprando o vendiendo esta materia prima. Así, es posible utilizar contratos futuros o a plazos para ello. Este es uno de los medios preferidos de invertir en el precio del petróleo a largo plazo. Sin embargo, invertir en futuros de oro negro requiere cierto conocimiento del mercado y la capacidad de anticipar eficazmente las tendencias futuras.

Otro medio que está en auge en estos momentos y que permite especular sobre las fluctuaciones del precio del petróleo son los derivados. Este tipo de instrumento de negociación lo ofrecen los corredores en persona o en línea y toma la forma de CFD o warrants.

Estos dos métodos permiten a los inversores del mercado de valores comprar y vender barriles de petróleo en el mercado. Por supuesto, no se trata de comprar y vender los barriles físicamente, ya que esto requeriría almacenarlos y moverlos, sino simplemente tomar una posición respecto al precio de estos barriles.

La elección de uno u otro método de inversión en petróleo dependerá sobre todo del perfil de inversor de cada persona, de su horizonte de inversión y del capital invertido, o incluso del nivel de riesgo que uno esté dispuesto a tomar.

 

Cómo hacer buenas previsiones del precio del petróleo:

Ante cualquier inversión en petróleo, es necesario decir que el inversor debe saber estudiar el mercado del petróleo al igual que su entorno para poder detectar con anticipación las tendencias futuras que seguirá este activo. Independientemente del tipo de inversión considerada, es necesario poder detectar movimientos al alza o a la baja para poder comprar o vender activos en el momento adecuado.

Varios factores externos pueden tener una influencia directa en el precio del petróleo WTI o Brent y es necesario analizarlos sistemáticamente antes de comprar o vender barriles.

Esto se refiere particularmente a la relación del petróleo con el dólar estadounidense. Sabemos que, al igual que otras materias primas como el oro o el gas natural, el precio del petróleo se cotiza en dólares estadounidenses. Por lo tanto, existe una correlación inversa entre el valor del dólar y el del petróleo. Un dólar fuerte hará que la compra de petróleo sea menos atractiva para los inversores extranjeros debido a un tipo de cambio desfavorable. la mayoría de las veces, esto conducirá a una caída de la demanda y, por tanto, a una caída del precio del petróleo. Lo contrario también es cierto, ya que un dólar débil hará que el petróleo sea más atractivo, aumentará la demanda y conducirá a precios más altos.

Otro elemento muy influyente en la evolución del petróleo crudo es la publicación de acciones en Estados Unidos. De hecho, Estados Unidos es actualmente el país que más petróleo consume del mundo. El estado de las existencias del país, que se publican semanalmente, es un indicador importante para determinar el nivel de demanda. Es aconsejable comparar estas acciones con las previsiones de los analistas. Cuando las existencias son mayores de lo esperado, significa que la demanda es baja y generalmente conduce a precios más bajos. Cuando los inventarios son más reducidos de lo esperado, significa que la demanda es alta y generalmente conduce a precios más elevados.

Finalmente, es importante estudiar también el suministro de petróleo antes de comprar o vender esta materia prima. El precio del petróleo, como ocurre también con cualquier otro activo cotizado, se define por la fuerza de la oferta y la demanda. Sin embargo, en lo que respecta a la oferta, en este caso hay que estudiar varios tipos de publicaciones sobre los países productores y la producción de barriles en general. En particular, monitorearemos las cuotas establecidas por la OPEP y la OPEP +, que generalmente tienen como objetivo influir en los precios hacia arriba o hacia abajo. La actualidad y los conflictos que afectan a los países productores en cuestión también pueden tener un fuerte impacto en el precio de esta materia prima. En tiempos de conflicto geopolítico en el que participen uno o más países productores, es común presenciar un aumento significativo de los precios del petróleo crudo, ya que los inversores temen una desaceleración de los suministros a los países importadores.

 

¿En qué momento podemos comprar o vender petróleo en bolsa?

Esta es una pregunta que se hacen muchos inversores que ya invierten o que quieren invertir en el petróleo.  La respuesta a esta pregunta es más complicada de lo que parece. Para detectar los mejores momentos para comprar o vender petróleo, es necesario hacer unos análisis precisos de estos activos para intentar detectar señales de alza o de baja.

Además, habrá que interesarse, entre otras cosas, por el entorno directo del petróleo y por los elementos que pueden influir en sus precios al alza o a la baja.

En este caso utilizaremos, como para los otros activos financieros, varios métodos de análisis para maximizar las posibilidades de obtener señales cercanas a la realidad del mercado. Los análisis que los traders utilizan con más frecuencia son el análisis fundamental y el análisis técnico.

  • Acabamos de ver más arriba el análisis fundamental, que consiste, pues, en identificar y analizar los acontecimientos, las noticias y las publicaciones que pueden influir en la cotización del petróleo como materia prima en bolsa. Cabe recordar que el petróleo es un activo especialmente especulativo y que los mercados se muestran, muy a menudo, muy reactivos tras este tipo de anuncios importantes. También es importante tener en cuenta la posible anticipación del mercado en relación a estos anuncios.
  • El segundo tipo de análisis es el análisis técnico. Este se basa en el análisis y el estudio de los gráficos bursátiles del petróleo a más o menos largo plazo según la estrategia puesta en marcha y su horizonte. Así, será necesario escoger adecuadamente el tipo de gráfico que se utilizará, dando preferencia a los gráficos modernos e innovadores que integran las funciones de análisis técnico. Esto le evitará tener que hacer usted mismo los cálculos y le permitirá ganar un tiempo muy valioso.

Se puede utilizar y visualizar varios indicadores de forma simultánea en los gráficos bursátiles de los programas más modernos. Entre los indicadores técnicos más seguidos actualmente encontramos las medias móviles, los puntos pivote, los soportes y las resistencias técnicas o el MACD y las bandas de Bollinger.

Un dominio adecuado de estos dos tipos de análisis es, pues, indispensable para saber cuándo es el mejor momento para comprar o vender petróleo, identificando los momentos de fuerte volatilidad y las tendencias más probables en el marco de una estrategia a corto, medio o largo plazo.